AI服务器上游继续爆发：这次市场在买什么？
今天 AI 硬件上游继续热闹。表面看，是 PCB、铜箔、电子布、环氧树脂、MPO、MLCC、锂电一起涨；往深了看，其实还是同一条线：AI 服务器和高速光模块升级后，很多过去不显眼的材料，突然变成了扩产路上的瓶颈。这轮行情最关键的变化是，市场已经不只盯 GPU、光模块这些“大件”，而是开始往上游找那些“缺了就出不了货、扩产又很慢”的小材料。一、PCB上游...
AI服务器升级，为什么铜箔、MLCC、MPO和有色一起涨？
这两天 AI 硬件上游很热。表面看，是 PCB、铜箔、MLCC、MPO、玻璃基板、有色金属轮番表现；往深了看，其实都是同一条主线：英伟达服务器从 H100 升级到 GB200，再往 Rubin、Rubin Ultra 演进，整台机柜里的材料要求被整体抬高了。以前大家盯的是 GPU、光模块、液冷、电源。现在市场开始意识到，AI 服务器不是只靠一颗芯片跑起...
[长江PCB产业链研究]超级周期之生益科技重塑全球CCL供给
🌹近期生益PTFE混压在英伟达内部的小批量测试结果表现优秀。PTFE方案df值可控制在万分之四，损耗极低。随着PTFE材料的良率，加工性和稳定性能够稳步提升，英伟达或将加速推进PTFE材料进度直至其能在2027年RubinUltra中的正交背板上批量应用。生益凭借战略布局和材料优势，已在M8领域份额提升(Rubinswitchtray)，当前也是英伟达...
PCB前端核心原材料个股汇总
PCB前端核心原材料个股汇总AI算力驱动高频高速PCB需求，覆铜板、玻纤布、铜箔、电子化学品等前端材料量价齐升，国产替代加速。一、PCB前端电子化学品（湿制程核心耗材，调整为首位）• 光华科技（002741）：PCB电子化学品绝对龙头，连续15年国内市占率62%+；沉铜、蚀刻、电镀药水品类齐全，IC载板镀铜药水实现外资替代，深度绑定鹏鼎控股、深南电路、...