日联科技：X射线检测龙头跨界CPO测试——收购菲莱测试切入光通信，内生+外延双轮驱动
🌟核心背景：日联科技是国内工业X射线检测设备龙头，2025年营收10.78亿（+46%），2026Q1加速至+48%，连续四季增速超40%。核心逻辑是#从锂电检测向半导体/光电子检测平台型企业的战略转型——内生研发X射线光模块检测设备+外延收购菲莱测试100%股权，#双轮切入CPO/光通信检测赛道。市场给它定价还在50倍PE左右，但菲莱并表后利润结构将...
特种光纤价格暴涨10倍、供需严重失衡推升行业景气度
一、特种光纤价格暴涨、供需严重失衡：近期，光通信产业链正经历一场前所未有的“价值风暴”：特种光纤价格如火箭般飙升，海外大厂不惜预付重金锁定产能，高速光模块订单排期已延伸至2028年……一系列现象共同勾勒出行业“量价齐升”的火爆图景。供需失衡进一步推升行业景气度。上游光棒扩产周期长达18至24个月，且技术壁垒极高，导致特种光纤短期内产能难以快速释放。据R...
光通信核心价值量：DSP芯片，没炒过的光通信新分支！
光通信核心价值量：DSP芯片DSP芯片是光模块中最贵组件，是光模块最大瓶颈，占光模块BOM成本20-30%，由美企主导。2026年一季度物料紧缺，主要卡在DSP。DSP供需比仅60%-70%，成为光模块出货的最大瓶颈！大唐电信：国产光通信“第一梯队”+自研高速 DSP 。参股公司芯珂技术，芯珂技术是中国信科体系内唯一聚焦高速DSP等高端光通信芯片的央企...
CPO光通信15 家核心公司
据消息称，2026年工信部强制要求新建智算中心CPO使用比例不低于60%，引爆数百亿增量市场。此前3月4日英伟达同意向两家开发数据中心光学技术的企业总计投资40亿美元，这类技术对人工智能系统至关重要。英伟达正利用其巨额利润打造支持先进人工智能系统发展的强大生态体系。该公司先前已直接向CoreWeave Inc.等数据中心企业以及OpenAI等人工智能模...